关于B-S-M模型的几点提示：
①从公式可以看出，在风险中性的前提下，预期收益率μ可以用无风险利率r替代；
②N(d₂)表示在风险中性市场下S_T(标的资产在T时刻的价格)大于K的概率，或者说是欧式看涨期权被执行的概率；
③N(d₁)是看涨期权价格对标的资产价格的导数，反映了短时间内期权价格变动与其标的资产价格变动的比率。如果要抵消标的资产价格变化给期权价格带来的影响，那么一个单位的看涨期权多头就需要N(d₁)单位的标的资产的空头进行对冲；
④波动率σ用于度量标的资产收益的不确定性，常用历史数据和隐含波动率来估计。